خط روند در بورس چیست؟

خط روند

خط روند رایج­‌ترین ابزار تحلیل تکنیکی هست. روند جهت کلی و سمت‌ و سوی قیمت را نشان می‌دهد و از دو مؤلفه جهت‌ و مدت تشکیل شده است. روند، گویای یک تغییرمداوم (مثبت یا منفی) دریک‌ دوره‌زمانی است (مثلا تغییر در انتظارات و توقعات سهامداران یک شرکت). از آنجا که روند، قدرت‌وتمایل غالب معامله‌­گران را در نوسانات قیمت نشان می‌دهد، می‌توان انتظار داشت تا زمانی که نیرویی بیشتر از نیروی فعلی بازار و در جهت عکس به بازار وارد نشود روند ادامه داشته باشد. هنگام مشاهده و بررسی خط روند، مفاهیمی مانند چگونگی انتظارات فعالان بازار از گذشته قیمت­‌ها یا تغییرات سطوح حمایت و مقاومت قابل مشاهده است.

برای درک روند قیمت‌ها ابتدا باید با مفاهیم قله و کف آشنا شد. روند، تغییر ثابت در قیمت یا تغییر انتظارات سرمایه‌گذاران را نمایان می‌سازد. روندها مجموعه­‌هایی از موج­‌های صعودی و نزولی هستند. در اولین نگاه به نمودار قیمت می­‌توان این نکته را متوجه شد که بازار هیچ زمانی دارای روند مستقیم نیست و مجموعه‌ه­ایی از شکسته شدن حمایت­ و مقاومت­ های گوناگون است که یک‌روند را تشکیل می‌دهد. قیمت­‌ها فقط صعود یا سقوط نمی­کنند بلکه اغلب اوقات در محدوده­‌های باریکی حرکت می­‌کنند. بنابراین، با توجه به تئوری “داو” می­توانیم روندها را به سه سمت تقسیم کنیم:

  • روند صعودی (رو به بالا) – قیمت­‌های افزایشی
  • روند نزولی (رو به پایین) – قیمت­‌های کاهشی
  • روند خنثی (یک­طرفه) – قیمت­‌ها در یک محدوده باریک حرکت می­کنند. به عنوان یک قاعده کلی، قیمت‌­ها پیش از افزایش یا کاهش شدید تمایل به تثبیت شدن دارند.

۱- روند صعودی قیمت بیشتر از آنکه تمایل به تضعیف داشته باشد تمایل به تقویت و بالا رفتن دارد. در روند صعودی معقول­‌ترین کار خریدن و باقیماندن در بازار تا تشخیص انتهای روند صعودی است. یک‌روند رو به رشد یک خط با شیب مثبت است که از وصل کردن دو یا چند نقطه حداقل (نسبی) به دست می­آید. نقطه حداقل دوم باید بالاتر از حداقل اول باشد تا شیب‌خط مثبت شود. روندهای صعودی نقش حمایت را ایفا می‌کنند و این موضوع را نشان می­‌دهند که با بالا رفتن قیمت، تقاضای خالص افزایش می­‌یابد. بدین ترتیب سهم رشد زیادی خواهد داشت و خریداران اراده و قدرت خود را به رخ دیگر حاضرین بازار می­‌کشند. تا زمانی که قیمت سهم بالای خط روند حرکت کند روند مثبت، محکم و بدون تغییر باقی می­‌ماند. یک شکست قیمت به زیرخط روند مثبت، نشان­‌دهنده ضعیف شدن تقاضای خالص بوده و احتمال تغییر در روند را باید در نظر گرفت.

۲- در روند نزولی قیمت بیشتر از آنکه تمایل به تقویت داشته باشد تمایل به تضعیف و پایین آمدن دارد. در روند نزولی معقول­‌ترین کار فروختن و باقی ماندن در بازار تا تشخیص انتهای روند نزولی است. (در بازارهای یک‌طرفه فروختن به معنی بی­‌معامله ماندن و نظاره کردن است). یک‌روند نزولی خطی با شیب منفی است که از وصل کردن دو یا چند نقطه حداکثر (نسبی) به دست می­آید. نقطه حداکثر دوم باید پایین­تر از نقطه اول باشد تا خطی با شیب منفی را تشکیل دهد. روند منفی به شکل مقاومت عمل می­‌کند و نشان­‌دهنده افزایش در عرضه خالص علی­‌رغم افت قیمت سهم است. وقتی افت قیمت همزمان با افزایش عرضه اتفاق می­‌افتد، شاهد افت در سهم بوده و این موضوع حکایت از تصمیم راسخ سهامداران بر فروش سهم دارد. تا زمانی که قیمت­‌ها زیرخط روند قرار دارند روند بدون تغییر و ثابت در نظر گرفته می­‌شود. یک شکست ناگهانی در قیمت و بالاتر رفتن قیمت از خط روند نشان­‌دهنده کم شدن عرضه خالص بوده و باید احتمال تغییر در روند قیمت سهم را در نظر داشت.

۳- روند خنثی بیان­‌کننده قدرت برابر خریداران و فروشندگان درزمانی خاص است. عموما آنچه در روند خنثی دیده می­‌شود در بازه­های زمانی کوتاه­تر تلفیقی از روندهای صعودی و نزولی می­‌باشد و در بازه­های زمانی بلندمدت روند خنثی، خود جزئی از یک‌روند دیگر می­‌باشد. در روندهای خنثی یا معامله­گر باید تا زمان چیرگی قدرت یکی از گروه خریداران یا فروشندگان نظاره­گر باشد یا از روندهای کوچک صعودی و نزولی بازار منتفع شود.

درنهایت باید گفت که پیش از انجام هر معامله­ای تشخیص روند صعودی یا نزولی و قوت و ضعف روند غالب اهمیت زیادی دارد. در پایه­ای­ترین شکل، یک خط روند رو به بالا از کف واضح­‌ترین منطقه حمایتی (دره­‌ها) قابل تشخیص کشیده می­‌شود. در یک‌روند رو به پایین، خط روند از سقف واضح­ترین منطقه مقاومتی قابل تشخیص (قله‌ها) کشیده می­‌شود. در نمودار قیمت، کف­ها نقاطی هستند که فشار تقاضا برعرضه پیشی گرفته و قیمت‌­ها بعد از یک دوره کاهش رو به افزایش می­‌گذارند. برعکس، قله‌­ها نقاطی هستند که فشار عرضه بر تقاضا پیشی گرفته و قیمت­‌ها بعد از یک دوره افزایش رو به کاهش می­‌گذارند.

تقسیم­‌بندی روندها به لحاظ زمانی

به غیر از جهت قیمت، طول مدت روند نیز حائز اهمیت می‌­باشد. معمولاً معامله‌گران توجه کمتری به تقسیم‌بندی زمانی روندها دارند. اما تقسیم­‌بندی غالب به سه دسته اشاره دارد:

  1. روند بلندمدت
  2. روند میان­مدت
  3. روند کوتاه­‌مدت
  • روند بلندمدت را بیش از شش ماه یا یک سال در نظر می­‌گیرند.
  • روند میان­مدت را بیش از یک ماه تا شش ماه در نظر می­‌گیرند.
  • روند کوتاه­مدت را روندهای دارای زمان کمتر از یک ماه در نظر می­‌گیرند.

نکته دیگر در مورد روندها، حرکات موجی شکل آن­ها است. هر روند در بازه زمانی خود از چند روند کوچک­تر تشکیل شده و در بازه زمانی بزرگ­تر، جزئی از یک موج بزرگ­تر است. بنابراین وقتی صحبت از روند به میان می­‌آید، تعیین بازه زمانی روند نیز حائز اهمیت می‌شود.

  1. روند صعودی (افزایشی)

روند افزایشی سهم درنتیجه بالا رفتن قیمت­‌ها از نقاط پایینی به صورت پی­در­پی به وجود می‌­آید. پس از افزایش پیوسته قیمت سهم از سطوح‌ پایین در طول زمان نقاط بالا و بالاتری شکل می­‌گیرد. از بهم پیوستن نقاط پایینی خط روند افزایشی شکل می­گیرد. خط روند صعودی، خط شیب­دار مثبتی است که کف­‌های قیمت را به یکدیگر متصل می­کند و در همه نمودارهای خطی، میله­ای و شمعی کاربرد دارد. در روند افزایشی پس از اتصال نقاط پایینی، به همدیگر خطی شکل می­‌گیرد که نقش حمایت را ایفا می­کند. در روندهای افزایشی پدید آمدن موج‌­های برگشتی کوتاه به پایین امری طبیعی است. درمجموع خرده موج‌­ها از ابتدای موج پیشین پایین­‌تر نمی‌­روند. واضح است خط روندی که فقط بین دونقطه رسم شود نسبت به خط روندی که بین سه‌نقطه یا بیشتر رسم شود اعتبار کمتری دارد.

خط روند

خط روند چیست؟

خط روند چیست؟

 

  1. روند نزولی (کاهشی)

روند کاهشی سهم درنتیجه پایین آمدن قیمت­‌ها از نقاط بالایی به صورت پی­درپی به وجود می‌­آید. روند نزولی یعنی اینکه هر کفی پایین­‌تر از کف قبلی و هر سقفی پایین­‌تر از سقف قبلی باشد. پس از کاهش پیوسته قیمت سهم از سطوح بالا در طول زمان نقاط پایین و پایین­‌تری شکل می­‌گیرد. در روندهای کاهشی پدید آمدن موج­های برگشتی کوتاه به سمت بالا امری طبیعی است. درمجموع، خرده موج­ها از ابتدای موج پیشین بالاتر نمی­‌روند. در روند کاهشی پس از اتصال سقف­ها به یکدیگر خطی شکل می­‌گیرد که نقش سطح مقاومت را ایفا می­‌کند. در این حالت، خط روند با استفاده از بالاترین نقاط رسم می­‌شود. یک‌روند کاهشی می‌­تواند از کاهش قیمت در سطح مقاومت سرچشمه گیرد، به طوری که فروشندگان کنترل را به دست می­‌گیرند و بر پایین آمدن قیمت­‌ها فشار می­‌آورند.

خط روند چیست؟

خط روند چیست؟

نمودار زیر مربوط به شرکت مهندسی ساختمان تاسیسات راه‌آهن است که قیمت­‌ها نقاط پایین و پایین­تری را می­سازند. روند کاهشی سهم بیش از ۱۱ ماه به طول انجامید.

خط روند چیست؟

  1. روند خنثی

روند خنثی به روندی اطلاق می­شود که در آن قیمت­‌ها به طور نسبی در یک دامنه محدودی نوسان می­‌کنند و افزایش و کاهش قیمت سهم در کانالی بین دو سطح حمایت و مقاومت درجریان باشد. تغییرات ثابت قیمت سهام هنگامی اتفاق می­افتد که انتظارات خاصی از سوی شرکت کنندگان بازار ایجاد نشده است. در نمودار زیر نمونه­ای از روند خنثی نشان داده شده است. به مدت هفت ماه تغییرات قیمت سهام شرکت سرمایه‌­گذاری بوعلی در بین دو سطح حمایت و مقاومت محدوده شده است. معامله­‌گران انتظارات محدودی از این سهم را برای خود متصور بودند و روند خنثی سهم در محدوده قیمتی ۴۱۹ و ۳۳۹ ریال شکل گرفت. قیمت­‌ها هر بار که به سطح ۳۳۹ ریال نزدیک می­‌شدند، با تلاش خریداران به سطح مقاومت ۴۱۹ ریال هدایت شد.

 

خط روند چیست؟

اصول کار با خط روند و درجه اهمیت

همان­طور که پیشتر اشاره شد روندها مجموعه‌ه­ای از پیشی گرفتن موج­های یک‌جهت قیمت برجهت مقابل می­‌باشند. اگر به شکل زیر دقت کنید می­بینید که روند صعودی مجموعه‌ه­ایی از روندهای کوچک­تر هستند که مجموع و اندازه روندهای نزولی، کوچک­تر از روندهای صعودی می­‌باشد. از همین رو، روندغالب صعودی است. به بیانی دیگر شاهد آن هستیم که در روند صعودی مقاومت­های جدید بالاتر از مقاومت­های قبل از خود هستند، اما قیمت در خطوط حمایت به حمایت قبل از خود نمی‌­رسد. عکس این حالت برای روند نزولی تعریف می‌­شود.

خط روند چیست؟

در یک‌روند صعودی دره­های قیمت (حمایت­‌ها) نباید به قیمت پایین‌­تر از حمایت قبلی برسند و در روند نزولی قله­‌های قیمت (مقاومت‌­ها) نباید به قیمت بالاتر از مقاومت قبلی برسند. این نکته مهم­ترین اصل تشخیص و به کارگیری روند می­‌باشد. در صورتی که قله‌­ها یا دره‌­ها به اوج قبل خود برسند بیان­‌کننده این هستند که یا شیب روندغالب کم شده یا آن روند پایان‌یافته و روند معکوس جدیدی در پیش داریم.

 

خط روند چیست؟

  1. برای ترسیم یک‌روند صعودی حداقل دودره قیمت (حمایت) را به یکدیگر متصل می­کنیم و تا زمانی که قیمت از امتداد این خط ترسیمی عبور نکند روند صعودی می‌­ماند.
  2. برای ترسیم یک‌روند نزولی حداقل دو قله قیمت (مقاومت) را به یکدیگر متصل می­کنیم و تا زمانی که قیمت از امتداد این خط ترسیمی عبور نکند روند نزولی می­‌ماند.

اعتبار یک‌روند را (تعداد دفعات برخورد قیمت با خط‌ روند، میزان زمان باقی ماندن قیمت در روند و شیب روند) تعیین می­‌کند و در صورتی که هرکدام از سه پارامتر بالا بیشتر و بزرگ­تر باشد، اطمینان کردن به روند غالب اهمیت بیشتری پیدا می­‌کند.

شکسته‌شدن خطوط روند

همان­طور که قیمت­‌ها به واسطه تغییر انتظارات، در سطوح حمایت و مقاومت نفوذ می­کنند، می­‌توانند در خطوط فرضی روندهای افزایشی یا کاهشی نیز نفوذ نمایند (تغییر روند). برای اینکه بدانیم خط روند شکسته شده است یا خیر از دو فیلتر استفاده می‌شود، اول، فیلتر قیمت است و دوم، فیلتر زمان می‌باشد. از دو فیلتر می­‌توان به صورت جداگانه یا به صورت ترکیبشان استفاده کرد.خط روند چیست؟

برای فیلتر قیمت از قانون نفوذ %۳ قیمت پایانی استفاده می­شود؛ یعنی برای اینکه خط روند شکسته شود باید قیمت پایانی %۳ به داخل خط روند نفوذ کند. البته این قانون %۳ برای روندهای بلندمدت صادق است و برای روندهای کوتاه­‌مدت باید از درصدهای کوچک­تر %۱ یا %۲ استفاده کرد. در مورد فیلتر‌زمان، هنگامی‌که قیمت پایانی دو روز متوالی از خط روند عبور کند، شکسته شده تلقی می­‌شود. فیلترزمان و فیلترقیمت برای حمایت­‌ها و مقاومت­‌ها نیز کاربرد دارد. در زمان شکست سطح مقاومت در روندنزولی حجم معاملات افزایش و در زمان شکست سطح حمایت در روند صعودی حجم معاملات کاهش می­‌یابد.

خط روند چیست؟

هرگاه خط روند شکسته شود، آن را می­‌توان به عنوان علامتی از تغییر روند سهم در نظر گرفت. توجه کنید در نقطه شکست خط روند نزولی حجم معاملات سهم به شدت افزایش می­‌یابد. افزایش سهام مورد معامله تایید می­‌کند که احتمالاً روند نزولی پایان خواهد یافت.

خط روند چیست؟

خط روند چیست؟ خط روند چیست؟ خط روند چیست؟

Bulkowski در تحقیقات خود در زمینه میزان افت‌قیمت پس از شکست خط روند افزایشی به این نتیجه رسید که افت ارزش سهام به طور متوسط ٪۱۶ تا %۱۸ خواهدبود. این میزان افت درزمانی رخ می­‌دهد که قیمت (۴ بار یا کمتر) خط روند را لمس کرده باشد.

خط روند چیست؟

شکل فوق نمودار ۲۴ ماهه شرکت گسترش سرمایه‌گذاری ایران‌خودرو را نشان می­‌دهد. خروج قیمت­‌ها در پی شکست سطح حمایت ۱۶۸۱ ریالی بیانگر تغییر انتظارات سرمایه­‌گذاران براثر افزایش قابلیت سودآوری (تعدیل مثبت EPS) است. خروج قیمت­‌ها از کانال نشان می­‌دهد که روند کنونی دچار تغییر خواهد شد.

سیگنال­‌های خرید و فروش در تحلیل روند قیمت­‌ها

همیشه به یاد داشته باشید روندها ابدی نیستند و برای همیشه عمر نمی­کنند. این‌یک اصل اساسی در شناخت و مطالعه خطوط روند است. معمولا در روندهای کاهشی معامله‌­گران تا زمان شکست خط روند نزولی و برگشت قیمت با حجم معاملات زیاد، استراتژی صبر و نظاره بازار را انتخاب می­‌کنند.

سیگنال خرید در روند افزایشی

خط روند چیست؟

در روندهای افزایشی می­‌توان از خط روند برای مشخص کردن زمان مناسب برای خرید نماد موردنظر استفاده کرد، بدین ترتیب هنگامی‌که قیمت به خط روند نزدیک شود یا روی آن قرار بگیرد، زمان مناسب برای ارسال سفارش خرید است. معامله‌­گران محافظه‌­کارتر ابتدا کمی صبر کنند تا منحنی قیمت بعد از برخورد با خط روند به سمت بالا حرکت کند سپس اقدام به ارسال سفارش خرید نمایند.

خط روند چیست؟

سیگنال فروش در روند کاهشی

توصیه می­‌شود در روندهای کاهشی تا زمان شکسته شدن خط روند نزولی، سیاست صبر و انتظار در پیش گرفته شود. اما در صورتی که به اشتباه در روند نزولی سهم خریدید، زمان مناسب برای ارسال سفارش فروش هنگامی است که منحنی قیمت به خط روند نزدیک‌شده یا روی آن قرار گرفته است. معامله‌­گران برای اطمینان بیشتر می­‌توانند صبر کنند تا منحنی قیمت بعد از برخورد با خط روند به سمت پایین حرکت کند، سپس سفارش فروش را ارسال نمایند.

خط روند چیست؟

سیگنال­‌های تغییر روند بازار

عبور منحنی قیمت از خط روند یکی از نشانه­‌های تغییر احتمالی روند بازار است که در اصطلاح به آن شکسته شدن خط روند می­‌گویند. برای مثال، در یک‌روند افزایشی، عبورمنحنی قیمت از روی خط روند به سمت پایین نشانه تغییر احتمالی روند قیمت‌­ها و آغاز شدن روند کاهشی است. برعکس، در یک‌روند کاهشی، عبور منحنی قیمت از روی خط روند به سمت بالا نشانه تغییر احتمالی روند قیمت­‌ها و آغازشدن روند افزایشی است. در روندهای افزایشی هنگامی‌که در سطح حمایت اقدام به خرید سهم نمودید، در صورت شکسته شدن خط روند‌، برخورد قبلی را سطح ضرر محسوب کرده و برای جلوگیری از زیان بیشتر در صورتی که به بازگشت روند اطمینان ندارید سهم خود را بفروشید.

خط روند چیست؟ خط روند چیست؟ خط روند چیست؟ خط روند چیست؟ خط روند چیست؟

اهداف قیمت در زمان شکست خط روند

bulkowski برای محاسبه هدف قیمت پس از شکست روند صعودی، استفاده از فرمول زیر را پیشنهاد داده است:

Breakout Price – (Highest High – Trendline Support Price at time of Highest High) * 63%

قیمت شکست – ((بالاترین قله قیمت – قیمت سطح حمایت در زمان بالاترین قیمت) ×۶۳%)

همچنین برای محاسبه هدف قیمت پس از شکست روند نزولی فرمول زیر پیشنهاد شده است:

Breakout Price + ((Trendline Resistance Price at time of Lowest Low – Lowest Low) * 80%)

قیمت شکست + ((پایین­ترین حفره – قیمت سطح مقاومت در زمان پایین­ترین قیمت) ×۸۰%)

روندها و اخطارهای آنها می­توانند به یک تحلیلگر تکنیکال کمک کنند تا تشخیص درست و مناسبی داشته باشد.اما اگر از آنها به جا و به موقع استفاده نشوند ممکن است نتایج عکس به همراه داشته باشند و اخطارهای خرید و فروش نادرستی را صادر کنند. عوامل تحلیلی دیگری هم‌چون درجات حمایت، مقاومت یا تحلیل فراز، نشیب (رونق و رکود) نیز باید به کار گرفته شوند تا بتوان به شکستگی و تغییر شیب‌خطوط روند اعتماد کرد. باوجود اینکه خطوط روند، مشخصه عمومی و اصلی تحلیل تکنیکی به حساب می‌آیند، ولی به ندرت به عنوان تنها ابزار برای تحلیل، بررسی و اعتبارسنجی روندها به کار می­‌روند. خطوط روند نباید به عنوان ابزار قضاوت نهایی استفاده شوند، بلکه به عنوان اخطارهایی درباره احتمال تغییر روند قیمت به کار گرفته می­‌شوند. درواقع، تحلیلگر باید دیگر علائم و نشانه‌­های تغییر بالقوه در قیمت سهم را به صورت دقیق­تر بررسی کند.

تشخیص اعتبار خطوط روند

  • فواصل نقاط رسم خطوط روند
  • زاویه و شیب روند
  • حجم معاملات روند
  • تعداد دفعات برخورد

فواصل نقاط رسم خطوط روند

همان­طور که گفته شد نقاط حداکثر، خطوط روند نزولی را تشکیل می­‌دهند و نقاط حداقل خطوط روند صعودی را رسم می­‌کنند. این نقاط حداکثر یا حداقل نباید خیلی از هم دور یا نسبت به هم نزدیک باشند. فاصله مناسب بین این نقاط توسط عواملی از این قبیل تشخیص داده می­‌شوند: (مقیاس زمانی رسم نمودار، محدوده تغییرات قیمت و نظرات شخصی تحلیل­گر). اگر دونقطه حداقلی خیلی به هم نزدیک باشند، اعتبار عکس­‌العمل مینیموم (یعنی ماکزیمم بعدی) زیر سؤال می­‌رود (یعنی نمی­توان مطمئن بود این حداقل باعث به وجود آمدن حداکثر قابل‌توجهی در آینده بشود، در حالی که اگر خط روند معتبر و قابل‌اتکا باشد، اتفاق افتادن این موضوع تقریباً اجتناب­‌ناپذیر است). اگر دونقطه حداقلی از هم بسیار دور باشند، ارتباط مابین این دونقطه حداقل مشکوک و غیر قابل‌اتکا است. یک خط روند ایده­آل و قابل‌اعتماد از تعدادی نقطه حداقل (یا حداکثر) با فواصل زمانی منطقی که به صورت هموار و پی­ در پی خط روند را نشان می‌­دهند، تشکیل شده است. برای روند نزولی، متوسط ۲۹ روز است و برای خط روند صعودی، متوسط ۲۸ روز است. معمولا برای خطوط روند طولانی‌تر این مقادیر کاهش می‌یابند. زمان متوسط برای پشتیبانی از خطوط روند افزایشی ۱۳۷ روز و برای خطوط روند کاهشی ۱۳۹ روز است.

خط روند چیست؟

پژوهش Bulkowski در سال ۲۰۰۵ درزمینه اعتبارسنجی خطوط روند حاکی از آن است که فاصله زمانی بین لمس خط روند با زمان­‌بندی متوسط حدود ۲۸ روز است، بنابراین مجموع روزهای روند افزایشی قبل از شکست از ۱۳۷ روز می­باشد.

خط روند چیست؟

زوایا و شیب­‌ها در خطوط روند

هرچقدر شیب‌خطوط روند بیشتر شود (قیمت با روند تندتری تغییر کند) از اعتبار درجه حمایت یا مقاومت کاسته می­شود. پایدارترین روندها، روندهایی هستند که در آن تغییرات قیمت­‌ها به صورت یک واحد قیمت در یک واحد زمان باشد. به عبارت دیگر با شیب ۴۵ درجه. یک خط روند تند حاصل از یک جهش (یا افت) ناگهانی دریک بازه کوتاه زمانی است. خط روند به وجود آمده به دلیل این‌گونه تغییرات ناگهانی، بعید است که یک خط حمایت یا مقاومت معنی­‌دار و قابل‌اعتماد را مشخص کند. حتی اگر سه‌نقطه معتبر وجود داشته باشند که خطی با شیب به این تندی را به عنوان یک خط حمایت یا مقاومت معرفی کند، بازهم به سختی می­‌توان به آن اطمینان کرد.

خط روند چیست؟

در نمودار بالا شاهد افت %۴۲ قیمت سهام شرکت صنایع آذر آب هستیم. قیمت سهم پس از ۴ بار برخورد با خط روند و سطح حمایت با شکست خط روند افت می­‌کند. خط روندهایی که در فواصل زمانی کوتاه­‌مدت ایجاد شوند غالبا عمر کوتاهی داشته و به زودی شکسته می­‌شوند.

تایم­‌فریم و مقیاس در بررسی نمودار قیمت

راه دیگری برای واضح­تر کردن نمودار، استفاده از تایم فریم‌های متفاوت، یعنی نمودارهای هفتگی و ماهانه یا حتی سالانه است. در نمودار هفتگی اطلاعات همه شمع­‌های یک هفته در یک شمع جا داده می­‌شود. در ماهانه و سالانه نیز هر شمع نشانه کل تغییرات یک ماه یا یک سال است. نمودار روزانه را برای یک سال گذشته به کار می­‌برند. معمولا تا حدود ۳ سال گذشته را از نمودار هفتگی و تا ۱۰ سال را از نمودار ماهانه استفاده می­‌کنند. از آنجایی که بورس ما جوان است، نمودارهای سالانه کاربردی ندارد. اما به طور کلی، قانون خاصی را نباید وضع کرد. یعنی این‌طور نیست که بگوییم مثلا نمودار ۲ ساله باید هفتگی باشد و نمی­‌توان آن را روزانه بررسی کرد. روند قیمت­‌ها در تایم فریم‌ها ممکن است هم‌خوانی نداشته باشند. برای مثال ممکن است که میانگین متحرک در تایم­‌فریم روزانه سیگنال خرید بدهد اما در تایم فریم ۱ ساعته سیگنال فروش. چه باید کرد؟ مبتدی­‌ها ساده‌ترین کار را انجام می‌دهند؛ یعنی تنها از یک تایم‌­فریم استفاده می­‌کنند. یکی از روش­ها برای بررسی وسیع­تر بازار، سیستم سه‌صفحه‌ای است. در این سیستم به جای بررسی تنها یک تایم­فریم، ترکیبی از سه تایم­‌فریم به کار برده می­شود به این شکل که:

تایم­‌فریمی که با آن بسیار راحت هستید را انتخاب کنید (صفحه میانی). این صفحه اول شماست. برای مثال روزانه، سپس تایم فریم‌های هفتگی و ماهانه، در تایم­‌فریم بلندمدت جهت بازار را پیدا می­کنیم و با کمک دو تایم‌­فریم دیگر زمان دقیق ورود به موقعیت خرید یا فروش را. اکثر تحلیل­‌گران معتقدند وجود روند در تایم­‌های بالاتر ریسک معامله در تایم­‌های کوچک­تر را کاهش می­‌دهد. زیرا روند در تایم فریم‌های بالاتر فرضاً هفتگی و ماهانه، بیانگر دیدگاه کلی­تر سرمایه­‌گذاران و انتظارات آن­ها از قیمت­‌های آینده سهام است. کاربرد تایم فریم‌های بزرگ برای معامله­‌گران کوتاه­‌مدت در چند مورد است:

  1. سطوح حمایت و مقاومت در تایم فریم‌های هفتگی و ماهیانه بسیار قابل‌تأمل بوده و باید در هرگونه تحلیلی مدنظر قرار گیرند.
  2. شناسایی روند غالب در این تایم فریم‌ها به ما کمک می­کند تا در خصوص مدت‌زمان نگهداری سهام، بهتر تصمیم بگیریم. اگر روندی اکیداً یک‌جهت (مثلاً در تایم هفتگی) مشاهده گردد، می­‌توان معاملات تایم فریم‌های کوچکتر را که در همان جهت طراحی‌شده‌اند، باهدف گسترش سود باز نگه داشت.

اندیکاتور GG-TrendBar که در متاتریدر قابل استفاده می­‌باشد، با سه رنگ سبز، زرد و قرمز وضعیت سایر تایم فریم‌های قیمتی نمودار را نشان می­‌دهد.

خط روند چیست؟

دیدگاه شما

آدرس ایمیل شما منتشر نخواهد شد.